ETF란? 워렌버핏이 사랑한 분산투자 ETF 투자방법

ETF란 Exhange Traded Fund 약자로 상장지수펀드를 말합니다. 기존 펀드들과 다르게 말 그대로 주식시장에 상장되어 거래 가능한 것이 가장 큰 특징. 우리가 주식을 매수하듯 펀드를 살 수 있다는 의미로 일반적으로 ETF는 여러 종목들을 담고 있기 때문에 ETF에 투자함으로써 여러 종목에 투자하는 효과를 가지게 됩니다. 

 

 

기존 펀드상품. 가입 및 해지 절차를 걸치는 복잡성을 띄는 반면 ETF는 일반 주식거래 처럼 언제든 매수와 매도로 수익 기회를 찾아볼 수 있다는 것이 매력입니다. 여러 종목들을 투자할 수 있다는 장점 때문에 워렌버핏도 내가 죽으면 재산의 90퍼센트를 ETF에 투자해달라 말했습니다. 도대체 왜 이렇게나 전 세계에서 유명한 투자자가나 사람들이 ETF에 열광하는 걸까요? 정말 우리는 ETF에 투자해도 좋은 걸까요? 바로 알아보죠 LET'S GO.

목차

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ETF란?

ETF는 상장지수펀드 입니다. 가입과 해지절차가 필요했던 기존 펀드들과 다르게 우리가 주식을 매수하고 매도하듯 손쉽게 거래할 수 있다는 것이 가장 큰 특징입니다. 주식시장에서 자산운용사가 여러 종목들에 투자를 하고 그 종목들의 가격들을 하나의 지수로 만들어 그 지수에 투자하면 여러 종목에 투자하는 효과를 가져가실 수 있게 한 펀드입니다.

 

ETF에 왜 이렇게 좋다는 걸까?

위험은 가능한 낮추고 수익을 가질 수 있다.

그럼 이쯤에서 나올 수 있는 질문. 도대체 뭐 때문에 많은 사람들이 찬양하듯 ETF에 투자하라고 하는 걸까요? 정답은 한 종목에 투자함으로서 여러 종목에 투자할 수 있는 ETF의 효과 때문입니다. 단 한 개의 ETF에만 투자해도 많게는 200개의 종목에 투자한 효과를 가지게 됩니다. 굳이 여러분이 199개의 종목을 일일이 하나씩 매수할 필요 없이 ETF만 매수하면 동일한 효과를 가집니다. 

 

그러면 다음 질문. 도대체 왜 분산투자 하라는 걸까요? 저는 미국에 경제학으로 저명한 대학을 졸업하였습니다. 그곳에서 금융경제학 수업에서 분산투자의 이유를 이론으로 학습하였습니다. 머리 아프게 공부한 내용을 쉽게 말씀드리면 여러 종목에 투자하면 할수록 투자로 발생하는 위험은 줄어든다는 것이 핵심이었습니다. 우리가 투자함으로써 감당할 위험은 크게 두 가지로 나누어집니다.

 

체계적 위험과 비체계적 위험. 체계적 위험은 시장위험이라 해서 쉽게말하면 팬데믹 또는 어떤 특정 사고로 인한 예측 불가능한 위험을 말합니다. 반면 비체계적 위험은 분산투자로 상쇄 가능하다고 보는 위험입니다. 우리 일상에서 예를 들면 여행 시 중요한 귀중품을 한 가방에 넣지 않고 도난에 대비해 여러 가방에 담는 것과 비슷합니다. 여기서는 도난의 위험을 피하기 위함이고, 주식시장에서는 투자의 위험을 상쇄하기 위함입니다.

 

 

자산운용사의 집단지성도 함께 사는 것이다.

ETF를 만드는 것은 자산운용사들입니다. 저는 실제로 밥벌이로 전문사모투자 업계에 LP(Limited Parners)사에 근무하고 있는 사람입니다. 저희는 자산운용사는 아니고 자산운용사가 만드는 펀드에 1억에서 많게는 200억까지의 단위로 투자하는 전문투자자입니다. 따라서 펀드를 조성하는 자산운용사에 펀드를 소개받고 펀드를 운용하는 인력의 약력과 어떤 정보력을 활용하여 투자하는지 안내받습니다.

 

보통 자산운용사 업계는 SKY대학 및 해외대학 출신들이 즐비해 있습니다. 다 그런 것은 아니지만 이들이 펀드에 투자할 기업들을 선별할 때 회계분석과 법률 분석 등을 요청하게 되는데 이때 외주를 받는 회계법인과 법률사 역시 명문대 출신들이 많습니다. 결론적으로 우리 개인들이 투자하는 것에 비해 ETF에 투자하게 되면 수많은 전문가들이 분석하여 선택한 종목에 투자할 수 있게 되는 것입니다.

 

다만 이렇게 전문가들이 운영해주는 대가로 ETF에 일정 수수료를 매수와 매도시 지불하게 됩니다. 하지만 분산 효과를 가지기 위해 수많은 종목을 하나씩 매수하여 발생되는 증권거래 수수료와 견주어 보았을 때는 합리적 비용이라 할 수 있겠습니다.

 

ETF의 종류는?

ETF는 종류가 다양합니다. 우리나라 주식시장을 대표한다 볼 수 있는 기업들을 골라 담은 KODEX 200. 삼성바이오로직스나 셀트리온과 같이 제약 관련 기업들을 모아 담은 TIGER 헬스케어 등이 있습니다. 아래 표에 ETF 종목명과 해당 ETF가 투자한 기업들의 리스트를 보시면 ETF가 어떤 종류로 구성되어 있는지 감이 오실 겁니다.

 

ETF 종목명	ETF 구성종목
KODEX 200	삼성전자, SK하이닉스, 네이버, 카카오, 삼성SDI, 현대차 등 199개 종목
KODEX 은행	KB금융, 하나금융지주, 신한지주, 카카오뱅크 등 은행종목 9개 종목
KODEX 보험	삼성화재, 메리츠화재, 삼성생명, 현대해상, 한화생명, 코리안리 등 10개 종목
TIGER 2차전지테마	엘앤에프, 삼성SDI, SK이노베이션, 에코프로비엠, 포스코케미칼, LG에너지솔루션 등 29개 종목
KBSTAR ESG 사회책임투자	삼성전자, SK하이닉스, 카카오, 기아, KB금융, 현대모비스 등 114개 종목

 

은행, 보험, 2차전지, 여행 등 다양한 ETF 상품이 출시되고 있습니다. 보시면 아시겠지만 각 종목별로 하나의 테마나 산업군을 가지고 있고 해당 ETF에 적게는 5개에서 많게는 200개까지 여러 종목에 투자할 수 있다는 큰 장점을 가질 수 있습니다. 특히 최근 미래에셋자산운용의 TIGER 차이나전기차 SOLACTIVE ETF와 같이 떠오르는 중국의 전기차 시장에 전문가들이 분석하여 담은 해외 ETF로 다른 나라 기업 투자도 할 수 있다는 장점이 있습니다.

 

 

미래에셋자산운용은 TIGER 미국나스닥 100레버리지 ETF 상품도 출시하는 등 국제적 시장에서 저명이 높으니 해외 투자에도 관심 있으시다면 꼼꼼히 따져보시고 여러분의 투자성향에 부합한다면 고려해보시길 바랍니다. 이처럼 국가, 산업, 떠오르는 테마 ETF를 선별하여 분산투자가 가능하면서도 내가 투자섹터를 선별할 수 있다는 것이 ETF의 매력이라 생각합니다.

 

ETF의 투자시 주의할 점

ETF도 하나의 투자종목이다.

착각할 수 있는 것 하나. 염려되어 말씀드리자면 결국 ETF도 투자상품 중 하나입니다. ETF는 분명 앞서 말한 것과 같이 여러 종목을 합쳐놓아 분산투자 효과를 가져올 수 있다는 엄청난 장점이 있습니다. 다만 결국 우리가 주식시장에서 삼성전자와 같은 주식을 사는 것과 같이 투자를 하는 것이기 때문에 원본손실이 발생할 수 있습니다. 예금자 보호가 되는 상품에 투자하려면 은행에 예금뿐입니다. 

 

투자는 결국 High Risk, High Return. 즉 어느 정도 위험을 감수한 대가로 수익을 얻는 구조이기 때문에 ETF도 각기 위험성을 내포하고 있기 때문에 분석이 필요합니다. 해당 ETF가 각 종목을 어느 정도의 비중으로 투자하고 있는지 확인하시고 여러분이 자신의 분석으로 유망한 ETF인지 아닌지 판단 후 투자해야 합니다. 아래 ETF의 구성종목을 보고 분석할 수 있는 사이트들을 소개해드리겠습니다.

 

ETF 분석방법

1. ETF를 검색합니다.

ETF 종목검색

검색사이트 이동. ETF를 검색합니다. 화면과 같이 여러 ETF 상품들이 나오는 것을 볼 수 있습니다. 하단 오른쪽 더보기를 선택하시면 수 많은 주식 종목들을 살펴보실 수 있습니다. 여러분이 생각하시기에 앞으로 향후에는 어떤 산업들이 성장할 것인지 또는 어떤 테마(2차 전지 등)가 좋아질 것인지 판단하여 분석해보시면 되겠습니다. 저의 분석에 따라 실제 투자가 진행되는 모습도 보여드리겠습니다. 

 

2. 종목 분석 페이지로 이동합니다.

TIGER200

ETF도 상장된 종목의 일종입니다. 따라서 일반 주식종목들 처럼 주가 흐름에 따른 차트가 있습니다. 차이점이라고 한다면 자산운용사가 TIGER 200의 경우 미래에셋으로 연 0.050%의 수수료를 요구하는 것을 볼 수 있습니다.

 

3. ETF분석을 선택하여 구성종목들과 비중을 살펴봅니다.

TIGER200 구성종목

TIGER 200의 경우 22.04.01 기준, 삼성전자에 28.24%, SK하이닉스에 5.63%, 네이버에 3.91% 등 총 200개 종목에 투자되어 있는 모습을 볼 수 있습니다. 그러니까 TIGER 200의 ETF에 투자한다면 여러분은 200개의 기업 주식을 사는 것과 동일한 분산 효과를 가질 수 있습니다. 

 

ETF 투자방법

1. ETF 종목을 검색 후 매수합니다.

ETF 매수

주식을 매수하는 것과 동일합니다. 다만 ETF는 수 많은 종목을 담고 있기 때문에 해당 ETF가 어느 컨셉을 잡고 투자하는지 잘 분석해야 합니다. 저는 TIGER 여행레저를 매수하였습니다. 보시는 예시는 지극히 개인적인 분석 아래 투자하였을 뿐 실제 여러분의 투자는 여러분 자신의 분석과 책임으로 투자하시길 바랍니다.

 

2. ETF 투자 후 경제분석 및 관리합니다

TIGER여행레저

분석 후 투자보다 중요한 것은 일정 기간을 두고 주기적으로 투자 사후관리를 하는 것입니다. 사후 관리는 해당 ETF가 담은 산업의 방향이 앞으로 좋아질 것인지 분석을하고 여러분의 판단으로 적정 가치를 산정. 추가 매수를 할 수도 있으며 매도할 가격을 선정할 수도 있습니다. 이와 같이 수익을 보는 주식투자의 핵심은 아래와 같습니다.

 

ETF로 수익 거두는 방법

TIGER 여행레저. ETF투자는 아이디어로 시작했습니다. 퇴근 후 해외 축구경기를 보는데 외국 사람들이 마스크 없이 수천수백 명이 모여 경기를 관람하고 있었습니다. 이럴 수 있는 이유를 보니 해당 국가들의 공통점은 국민 중 하루 확진자 수가 일정 퍼센트를 도달한 후 급속도로 감소한 후 유지하고 있었기 때문입니다. 이에 저는 감소를 성공한 국가들을 선별한 후 해당 데이터를 분석하여 우리나라에 대입한 후 감소 가능성을 보아 TIGER 여행레저에 투자하기로 결심했습니다.

 

 

물론 ETF TIGER 여행레저 종목의 포함 종목들의 전망도 함께 분석하였습니다. 이렇게 수익을 거두는 ETF 종목을 잘 선별할 수 있게 된 것은 온라인에서 얻을 수 있는 주식투자 전문가들의 말을 잘 귀담았기 때문입니다. 요즘은 언택트 시대라 ETF 및 주식에 대한 무궁무진한 정보를 이렇게 쉽게 얻을 수 있습니다. 주식에 대한 얘기들을 조금이라도 하고 있는 것 같다면 자꾸 알아보고 배우려는 자세가 필요합니다. 여러분도 주식 전문가들의 말을 귀담고 꾸준히 연습해 성공적인 ETF 투자를 만들어보시기를 권장드립니다.